Uma história chinesa de amor e morte, entrecruzada pelos sonhos e fantasmas que povoam a mente perturbada de um cineasta que sobrevive a fazer videos domésticos. Deambula pela cidade, pinta graffitis a publicitar os seus serviços, mas só o contratam para filmar casamentos. A sua frustração é enorme. A namorada - uma sereia que animava um aquário gigante num night club - abandonou-o mas, apesar de ter partido, a sua presença está em todo o lado. Até mesmo no cadáver de uma rapariga arrastada pelo rio, mortalmente atropelada por um condutor embriagado. A história de um homem apaixonado que perde o controlo e deixa-se arrastar para o submundo de Xangai.